会财局研究呼吁加强可持续核证，并促请核数师于财务审计中考虑气候风险

会计及财务汇报局（ 会财局 ）今天发布了一项有关 香港可持续汇报及核证市场准备情况 的研究。

在 2024 年 12 月，政府发布了路线图，要求大型股发行人和大型金融机构不迟于 2028 年采用国际财务报告可持续披露准则（ISSB 准则）准备可持续报告。作为绿色和可持续金融跨机构督导小组成员，会财局将就可持续核证的本地监管框架建议进行公众谘询，以加强可持续实践及汇报的可靠性和公众的信心。

了解市场情况对制定稳健的监管制度至关重要。是次研究重点关注上市公司在可持续汇报和核证方面的准备情况，以及公众利益实体核数师在提供可持续核证和处理财务审计中气候相关风险的准备程度。 这有助会财局识别需要提升能力的范畴，以支持路线图的落实。

研究分两部分进行：（一）分析 82 间恒生指数成分股上市公司（恒指成分股公司）¹ 的可持续核证实践，以及（二）两项针对上市公司及公众利益实体核数师的实践和计划的问卷调查。针对有公众利益实体审计项目的核数师² 的问卷调查回应率达 89.3%（75 个回应）， 而针对上市公司的问卷调查回应率则为 30.6%（797 个回应）。

主要发现

1. 上市公司在气候报告方面取得进展

超过三分一（37%）的受访上市公司认为自身面临一定程度至高度的气候实体风险 （physical risk），例如水灾、台风和持续高温。同时，40%的受访上市公司表示面临一定程度至高度的转型风险（transition risk），包括缓和或应对气候变化而产生的政策、技术和市场转变。

能够识别气候变化影响的公司，能更好地管理风险和迎接机遇。约 4%至 7%的上市公司受访者尚未评估气候实体风险和转型风险对其影响，这正好显示当中存在的重大机遇。透过评估其面临的风险，易受气候影响的公司可及早进行商业模式转型，加强长远的财务可持续性。

超过一半受访上市公司正为可持续汇报的蓬勃发展作好准备。另外，47%认为他们需要在 「数据和技术」、「内部控制、系统和管治」以及「财务和人力资源」方面投入资源。这些范畴奠定了为投资者和其他报告使用者提供实质和量化披露的基础。

上市公司反映最迫切的议题是欠缺足够的内部专才。凭借会计师敏锐的分析能力和商业触 觉，他们能够胜任气候汇报工作，上市公司可更好地善用这些专业人才。近半（46%）上市公司选择由其会计师处理各项气候汇报工作，而 13%的上市公司则未有分配相关工作予会计师。

2. 愈来愈多上市公司获取可持续核证以加强披露的可信度

2024 年，恒生指数成份股公司发布核证报告的比例达 65%，较 2023 年的 51%有所上升。 这些公司认为核证有助提升投资者信心、环境、社会及管治（ESG）评级和品牌声誉。

由于目前可持续核证属于自愿性质，香港上市公司的做法不一。2024 年，53%的恒指成分股公司对直接温室气体排放获取了核证，另有 34%的公司对价值链的间接排放获取了核证。 此外，约 53%恒指成分股公司获得了有限保证 （limited assurance），而 21%和 26%分别获得了合理保证（reasonable assurance）以及超过一种保证/其他保证。这些差异可能会让投资者和其他可持续报告使用者感到困惑，由此突显会财局制定可持续核证框架的重要性。

会计师事务所和非会计师事务所都有提供可持续核证服务。非会计师事务所为过半数恒指成分股公司提供核证服务。这些事务所亦因为其行业知识和 ESG 专业知识而获得聘用。

会财局行政总裁赖翠碧女士表示：「可持续金融透过将资金引导至环保相关的项目和业务， 在应对气候变化方面发挥关键作用。随着投资者及金融机构对可靠的可持续发展信息的需求日益提高，会计师事务所在这个不断发展的市场中有独特的机遇进行策略性定位。通过善用其核证方面的专业知识，会计师事务所将可扩展其服务范围、推动创新，并展现其优势，以满足持份者日益增加的需求。」

3. 较大型的公众利益实体核数师率先提供可持续核证服务，其他核数师亦正准备加入

截至 2024 年 5 月，十家公众利益实体核数师已进行了可持续核证项目。这十家核数师都计划扩展其服务，有利其未来发展前景。

为支持可持续发展业务，其中九家已进行项目的公众利益实体核数师聘请了具备 ESG 资格的会计师，另有五家则聘请了非会计背景的 ESG 专家。这些专业人才有助事务所提供全面和专业的服务，加强竞争优势，建立与客户和投资者的信任。

值得注意的是，在 75 家有公众利益实体审计项目的核数师中，超过三分之一现已提供可持续核证服务，以开拓新的收入来源及市场机遇。透过展示对 ESG 的投入，这些事务所能巩固其声誉，并吸引年轻人才加入。

赖女士补充：「会财局致力建立一个具适应性和前瞻性的会计专业，不仅能应对市场变化， 更能推动变化且从中茁壮成长。通过积极创新和鼓励持续进步的文化，会计专业将准备就 绪，提供具问责性和透明度的高水准服务。」

4. 公众利益实体核数师于财务审计中应对气候风险取得进展

核数师在审计财务报表时须要评估气候相关风险的财务影响。有向易受气候影响行业提供服务的类别 A 会计师事务所³ 于财务审计中应对气候风险的方面发挥领导作用。它们通过提供 ESG 培训，以及让 ESG 专家支持其财务审计团队，树立了高标准。三分之二的类别 A 事务所亦已为财务审计团队提供了技术资源。

其他核数师可以从这些做法中学习，以提升自身能力。其他的发展机会还包括优化指引、 改进财务影响的计量方法，以及扩展气候议题的专业知识。为支持这些发展，核数师可善用国际和本地准则制定机构提供的宝贵指引。

会财局主席孙德基博士表示：「会财局致力与持份者和其他金融监管机构紧密合作，透过稳健的核证，共同支持香港可持续披露准则的实施，从而促进一个可持续和具承担的商业环境，为所有持份者带来裨益。我们对可持续发展的投入并不单纯是为了合规，而是创造 一个可持续及繁荣的未来。」

¹ 截至 2024 年 4 月的恒指成分股公司数目。该分析基于各公司于 2023 年和 2024 年发布的核证报告。

² 截至 2024 年 4 月 30 日拥有至少一项公众利益实体审计项目的公众利益实体核数师。

³ 类别 A 会计师事务有超过 100 个公众利益实体审计项目。